受中国30%的价格优势影响，韩国电池制造商转向ESS

据 EY-Parthenon 合伙人 Gil Tae-min 表示，截至 2025 年，韩国电池制造商正面临战略转折点：中国竞争者在美国市场拥有 30% 的价格优势，在欧洲市场则拥有 35% 的价格优势。成本差距源于中国的大规模生产基础设施和一体化材料生态系统，促使韩国企业从单纯的电芯制造转向储能系统（ESS）及系统集成能力。EY-Parthenon 预测，全网 ESS 需求将从 2023 年的 170GWh 增长至 2030 年的 745GWh，增至 4.4 倍，驱动力来自 AI 数据中心的电力需求以及可再生能源并网稳定需求。随着美国《通胀削减法案》（IRA）施加受禁外国实体（PFE）供应链限制，以及欧盟要求自 2027 年 2 月起实施数字电池护照，非中国采购网络和可追溯系统正创造新的价值。

预计 ESS 需求到 2030 年将达到 745GWh

据 EY-Parthenon 表示，全网二次电池市场到 2030 年将以约 15% 的年增长率扩张，ESS 将成为与 AI 相关的独立电力基础设施领域，而不是填补电动汽车（EV）需求缺口的补充市场。ESS 的竞争力需要整合电池管理系统（BMS）、能源管理系统（EMS）、电力转换系统（PCS）、热管理、安全设计以及运营和维护（O&M）能力。项目执行经验、客户基础和积累的运营数据构成了该领域的关键进入壁垒。

机器人应用需要高密度电池系统

人形机器人和物流机器人需要具备轻量化、高功率、高能量密度及更高安全性的电池，这使韩国企业能够利用其在高价值电池包和 BMS 方面的优势。Gil Tae-min 认为，机器人是中长期机遇，其技术要求与韩国制造商现有能力相契合。

IRA 和欧盟法规限制中国供应链

美国已将受禁外国实体（PFE）供应链限制纳入《通胀削减法案》。欧盟将从 2027 年 2 月起要求电动汽车、工业电池和家用储能电池实施数字电池护照。在这些监管框架下，非中国采购网络和可追溯数据系统已成为稀缺资产。

并购重点转向系统集成能力

据 Gil Tae-min 表示，电池行业的投资和并购（M&A）重点必须从扩大电芯产能转向快速获取 ESS 系统集成、O&M、BMS/EMS/PCS、热管理、回收，以及非中国材料和零部件供应链能力。2030 年的赢家将是拥有中国难以轻易复制的技术、客户和平台的企业，而不是电芯生产规模最大的企业。针对这些稀缺能力的并购将成为韩国电池行业新的竞争战场。