K Bank 获得 AA+ 信用评级，NICE 将 ROA 升级门槛设定为 1.0%

NICE Credit Rating 于 11 月 2 日披露，K Bank 的企业信用评级为“AA+/Stable”，并将此前未公开的评级予以公开，金融业消息人士称。该信用评级机构表示，如果 K Bank 的资产回报率（ROA）持续稳定在 1.0% 以上，便会考虑上调评级；这一水平是该行今年上半年 0.4% 的两倍多。NICE Credit Rating 将 K Bank 的最终信用评级上调了一档，高于其独立信用资质，理由是该行作为韩国首家纯互联网银行具有政策重要性，且在出现困难时获得政府支持的可能性很高。

NICE Credit Rating 为 K Bank 评级上调设定 1.0% 的 ROA 门槛

NICE Credit Rating 表示，如果 K Bank 的 ROA 超过 1.0%，且未来业务扩张带动市场地位提升，该机构可能会考虑上调评级。相反，该机构分析称，如果家庭贷款恶化导致不良贷款比例持续超过 2.0%，或获得政府支持的可能性下降，则可能考虑下调评级。

K Bank 上半年 ROA 为 0.4%，低于大型银行平均水平

K Bank 今年上半年的 ROA 为 0.4%，低于五大银行 0.6% 的平均水平。与去年同期的 0.6% 相比，下降了 0.2 个百分点。NICE Credit Rating 解释称：“考虑到贷款增长以个体工商户贷款为主、IPO 增资扩大了运营能力，以及市场利率上升带动净息差（NIM）改善，该行中期内可实现约 1000 亿韩元的年度净利润和约 0.5% 的 ROA。”

贷款损失准备金占总贷款的比例为 1.1%，是五大银行 0.2% 平均水平的 5.5 倍。NICE 解释称，不良贷款比例为 0.6%，高于五大银行 0.4% 的平均水平。

来源：NICE Credit Rating

个体工商户贷款增长 2.9 倍，达到 3.3 万亿韩元

NICE Credit Rating 认为，K Bank 个体工商户贷款快速增长，是未来资产质量管理的一项变数。K Bank 的个体工商户贷款从 2024 年底的 1.151 万亿韩元增至今年 6 月底的 3.302 万亿韩元，约增长 2.9 倍。同一时期，该类贷款占总贷款的比例从 7.1% 升至 16.7%。

在 10 月 30 日公布的第三季度业绩中，个体工商户贷款增至 3.6366 万亿韩元，企业贷款占比升至 17.7%。

IPO 后 K Bank 资本充足率升至 18.1%

NICE Credit Rating 对 K Bank 上市后资本充足率大幅提升给予积极评价。K Bank 的普通股一级资本（CET1）比率从去年底的 12.4% 上升 5.7 个百分点，至今年 6 月底的 18.1%。

这不仅反映了通过首次公开募股（IPO）新注入的 2490 亿韩元资本，也体现了 7250 亿韩元现有金融投资者（FI）的投资被新认定为监管资本所带来的影响。

NICE 表示：“考虑到政府支持的可能性，我们在独立信用资质的基础上上调一档。”该机构解释称：“鉴于该行拥有超过 1000 万名客户，贷款规模超过 16 万亿韩元，同时考虑到其在金融创新以及扩大面向中低信用借款人的借贷基础设施方面的重要性，该行在出现困难时获得政府支持的可能性很高。”

常见问题

NICE Credit Rating 对 K Bank 给出了什么信用评级？

NICE Credit Rating 于 11 月 2 日披露，K Bank 的企业信用评级为“AA+/Stable”，并将此前未公开的评级予以公开。

NICE 为上调 K Bank 评级设定了什么 ROA 门槛？

NICE Credit Rating 表示，如果 K Bank 的资产回报率（ROA）持续稳定在 1.0% 以上，便会考虑上调评级；这一水平是该行今年上半年 0.4% 的两倍多。

K Bank IPO 后资本充足率提高了多少？

K Bank 的普通股一级资本（CET1）比率从去年底的 12.4% 上升 5.7 个百分点，至今年 6 月底的 18.1%；这反映了 IPO 新注入的 2490 亿韩元资本，以及 7250 亿韩元现有金融投资者的投资被新认定为监管资本。