Metaplanet将通过1.5亿美元的股权发行购买更多比特币

币搜网报道：

关键见解

• 元行星 推出新的优先股，旨在增加比特币储备。
• B类股份提供股息、转换权和固定条款。
• 该计划是 Metaplanet 更广泛的资金战略的一部分。

Metaplanet 于 2025 年 11 月 20 日宣布了一项计划，拟通过发行新的优先股筹集约 1.5 亿美元。

该公司表示，这笔资金将有助于扩大其比特币持有量。

此次出售的目标投资者是海外投资者，需要股东在 12 月 22 日举行的股东大会上批准。

Metaplanet公布了其1.5亿美元的比特币计划

该公司表示计划通过出售 B 类优先股筹集 212.49 亿日元，约合 1.35 亿美元。

该公司解释说，此次发行将支持其在资产负债表上持有更多比特币的长期计划。

与此同时，董事会于2025年11月20日批准了该提案。下一步将在12月22日举行的特别股东大会上进行投票表决。

值得注意的是，该公司通过一张展示其“Mercury”优先股产品的图片来介绍这项计划。

从本质上讲，该设计将该项目与公司利用比特币确保未来价值的努力联系起来。

该公司表示，自 2024 年以来，比特币已成为其资金储备计划的主要部分。Metaplanet 已多次进行融资，以便随着时间的推移购买更多比特币。

此外，该战略旨在保护公司免受日益加剧的全球风险的影响。该公司指出，通胀担忧、主权债务市场压力以及全球利率上升都是其关注的重点。

Metaplanet发射水星 | 来源：西蒙·格罗维奇

报告指出，这些因素削弱了人们对传统安全资产的信任。该公司认为，比特币可以提供更好的长期稳定性。

同样，B类股份不享有投票权。公司还增加了其他条款，以确保投资者获得清晰明确的投资条件。

这些股票包含基于每股1000日元参考价格的股息支付。此外，它们还赋予持有者在特定条件下将优先股转换为普通股的权利。

如果 B 类股份在 2026 年 12 月底之前没有在东京证券交易所上市，投资者可以要求现金赎回。

如果公司面临重组或退市事件，则适用额外的赎回权。

该计划旨在满足公司的资本需求，同时尽量减少对现有普通股股东权益的稀释。

股权结构及投资者权益

此次发行涵盖2361万股B类优先股，每股定价900日元。发行日期定于2025年12月29日。

根据最新消息，该公司表示，该架构旨在吸引海外投资者并帮助未来发展筹集资金。

股息条款很简单。派息将基于每股1000日元的名义价格。

转换选择权为投资者提供了日后转为普通股的途径。赎回规则则允许投资者在未能按时满足上市条件的情况下退出。

Metaplanet 增加了回购权，使其能够以特定价格水平收购 B 类股份。

此举旨在支持流动性，减轻股价的长期压力。

根据该公司分享的图片，“Mercury”这个名字突出了回报和收益的概念。

该股票还将该股权产品与比特币联系起来，比特币仍然是该公司发展方向的核心。

再融资动态及当前市场状况

Metaplanet表示计划取消第20至22轮股票收购权。

新的第23和第24系列权利将通过向EVO基金分配资金的方式取代现有权利。这些步骤是再融资计划的一部分。

这些条款只有在获得《金融工具和交易法》批准后才会生效。

截至发稿时，其股价为 387 日元，市值约为 4420.6 亿日元。

Metaplanet 继续将比特币视为其长期投资标的。此次融资表明，即使市场波动和估值变化，Metaplanet 也打算继续巩固其地位。