PPI数据发布后，市场对美国加息的担忧升温，外汇掉期点下跌

9 月 11 日，随着 8 月生产者价格指数数据发布后市场对美国加息的担忧加剧，各期限外汇掉期点均下跌。1 年期外汇掉期点较开盘价下跌 0.60 韩元，收于 -9.40 韩元；较短期限也均录得跌幅，其中 6 个月期为 -4.10 韩元，3 个月期为 -1.50 韩元，1 个月期为 -0.30 韩元。此次下跌是由于美国 8 月生产者价格指数符合预期，但加剧了市场对通胀长期持续的担忧，从而强化了市场对美联储可能在 9 月联邦公开市场委员会会议上上调基准利率的预期。美国国债收益率大幅上升，其中 10 年期国债收益率跳升 12.10 个基点，对掉期点施加了下行压力。

9 月 11 日各期限外汇掉期点全线下跌

9 月 11 日，在外汇资金市场，1 年期外汇掉期点收于 -9.40 韩元，较开盘价下跌 0.60 韩元。6 个月期较开盘价下跌 0.20 韩元，收于 -4.10 韩元；3 个月期下跌 0.10 韩元，收于 -1.50 韩元。1 个月期收于 -0.30 韩元，较开盘价下跌 0.05 韩元。超短期期限也录得跌幅，其中隔夜（O/N）收于 -0.070 韩元，明日次日（T/N）收于 -0.020 韩元。

美国生产者价格指数数据触发 10 年期国债收益率跳升 12.10 个基点

前一日发布的美国 8 月生产者价格指数基本符合预期，但引发了市场对高通胀长期持续的担忧。这推动市场猜测美联储可能在 9 月联邦公开市场委员会会议上上调基准利率，导致美国 10 年期国债收益率飙升 12.10 个基点。美国利率大幅上升对掉期点施加了下行压力。

掉期交易商将早盘下跌归因于美联储加息预期

一家证券公司的掉期交易商表示，大部分交易集中在上午，下午相对平静。该交易商解释称，由于生产者价格指数数据以及 9 月美联储加息预期升温，价格从早盘开始下跌。该交易商补充称，尽管中东风险、油价上涨以及美国市场利率在本周持续上升，但掉期点此前一直相对平稳，直到前一日的生产者价格指数数据大幅推高了美联储加息预期，导致掉期点显著下跌。该交易商指出，当晚发布的消费者价格指数将非常重要。